prodejní pozice - subjekt bude potřebovat v čase t zahr. měnu k uhrazení závazku – nakoupí zahr. měnu na prompt. trhu (dlouhá pozice), na trhu futures zaujme prodejní pozici (krátkou), v den splatnosti dojde k uzavření pozice na burze – k nákupu dříve prodaných kontraktů, měna k úhradě závazku je nakoupena na prompt. trhu
nákupní pozice – v čase t bude převádět pohledávku v cizí měně do měny dom. – bude prodávat zahr. měnu na prompt. trhu, na trhu futures zaujme nákupní pozici, v den splatnosti dojde k uzavření pozice na burze – prodej dříve nakoupených kontraktů, zahraniční měna je prodána na prompt. trhu
5. zajištění pomocí opce –
bankovní opce – pohledávku v zahr. měně lze zajistit proti znehodnocení nákupem prodejní opce, závazek v zahr. měně lze zajistit proti zhodnocení nákupem kupní opce
burzovní opce – standardizace min. množství, doby splatnosti, určité měny
Zdroj: Devizové obchody
Žádné komentáře:
Okomentovat